[{"data":1,"prerenderedAt":380},["ShallowReactive",2],{"document-lista-di-richieste-per-la-verifica-due-diligence-D7202":3},{"document":4,"label":7,"preview":11,"thumb":21,"thumb600":22,"description":5,"descriptionCustom":6,"apiDescription":5,"pages":8,"extension":10,"parents":23,"breadcrumb":27,"related":36,"customDescModule":85,"customdescription":6,"mdFm":86,"mdProseHtml":379},{"description":5,"descriptionCustom":6,"label":7,"pages":8,"size":9,"extension":10,"preview":11,"thumb":12,"svgFrame":13,"seoMetadata":14,"parents":15,"keywords":20},"LISTA DI RICHIESTE PER LA VERIFICA DUE DILIGENCE PROPOSTA DI ACQUISIZIONE DI [IMPRESA] In connessione con la proposta acquisizione dell' [IMPRESA] (l' \"Impresa\"), abbiamo sviluppato la lista di richieste per la verifica due diligence come indicata di seguito in qualità di consulente legale. Visto che abbiamo ricevuto la documentazione e la richiesta di informazioni di seguito riportate, potrebbero sorgere ulteriori domande. Noi faremo debito affidamento anche sul potenziale [ACQUIRENTE/INVESTITORE] ed i suoi consulenti per portare alla nostra attenzione eventuale ulteriore materiale che non sia espressamente contenuto nel seguente elenco, ma che potrebbe correttamente essere classificato come materiale soggetto a procedure di verifica due diligence. Infine, vorremmo chiedere di essere cortesemente avvisati su nuove informazioni o modifiche alle informazioni esistenti, se, come e quando saranno disponibili, e vorremmo chiedere di fornire ogni ulteriore documentazione aggiuntiva disponibile. La lista della verifica due diligence come indicato di seguito è di ampia portata, e non tutte le richieste potrebbero essere applicabili al caso in questione. Nell'interesse di condurre un esame approfondito, comunque, consigliamo che venga considerato ogni elemento seguente e che non sia forniscano risposte per le voci non applicabili a questo caso. Per quanto possibile, sarebbe molto apprezzabile se poteste fare un riferimento incrociato tra le vostre risposte e la documentazione con i numeri riportati di seguito. Si prega di notare che tutti i riferimenti all'Impresa includono tutte le controllate dell'Impresa, se applicabile. LISTA DI RICHIESTE PER LA DUE DILIGENCE STRUTTURA SOCIETARIA 1.1. Si prega di fornire una descrizione dettagliata della struttura aziendale, comprese le sussidiarie, e un organigramma aziendale, e di individuare eventuali cambiamenti a questa struttura negli ultimi 6 anni finanziari. 1.2. Per quanto riguarda l'Impresa si prega di fornire: nome, paese e data di costituzione, numero di registrazione (se applicabile), ed il luogo dell'ufficio di rappresentanza o la sede(i) principale (i) insieme ad un copia del suo Certificato di Costituzione ed ogni Certificato di Modifica o Continuazione (o ogni documento equivalente o simile); statuto aggiornato e altri documenti costitutivi, insieme a tutte le risoluzioni / accordi rilevanti o altri emendamenti annessi; dettagli del suo capitale azionario autorizzato attuale ed emesso e del capitale sociale versato (classi e denominazioni) e l'elenco degli azionisti, ogni creazione ed emissione di azioni (comprese le date, assegnazioni e valutazioni) negli ultimi [NUMERO] anni ed ogni altro cambio nel capitale azionario in quel periodo, incluso il capitale azionario riacquistato, rimborsato, ridotto, restituito, convertito, consolidato, suddiviso o riclassificato: dettagli e copie di ogni joint venture, compartecipazione, accordo fra azionisti o simili accordi relativi all'Impresa o dei quali l'Impresa è parte, nonché qualsiasi deposito a garanzia o cassa comune in materia di azioni dell'Impresa; accordi di acquisto, sottoscrizione o conversione, o opzioni su o in relazione alle azioni o prestiti di capitale; bilanci certificati dell'Impresa per gli ultimi [NUMERO] anni o (se più breve), dall'incorporazione; nomi e indirizzi completi di tutti gli amministratori e dirigenti inclusa la loro funzione e qualifica, e del segretario; e libri societari dell'Impresa, le risoluzioni dei direttori e degli azionisti (per quanto non trovato nei libri societari), i sigilli societari ed ogni altro libro da statuto o documenti che la Società è tenuta ad avere per legge, oltre alla localizzazione dei registri della Società, compresi i certificati per le azioni. 1.3. Si prega di fornire informazioni dettagliate, e copie di tutti i contratti relativi, dell'acquisizione o disposizione di azioni o di aziende o altri beni materiali dall'Impresa negli ultimi [NUMERO] anni. 1.4. Si prega di fornire dettagli di ogni progetto di riorganizzazione, comprese le copie o bozze delle domande di liquidazione delle imposte. 1.5. Si prega di fornire i dettagli di tutte le misure (formali o informali) tra l'Impresa e le società collegate o qualsiasi amministratore o dipendente della Società (o di qualsiasi società collegata o affiliata). 1.6. Elencare tutte le giurisdizioni in cui l'Impresa ha uffici, detiene la proprietà, svolge attività economica o ha agenti o dipendenti. 1.7. Fornire dettagli di ogni documentazione, preliminare o impegno che ha l'intento di concedere ad una qualsiasi persona una opzione, una garanzia o un loro diritto di acquisire azioni o altri titoli dell'Impresa. 1.8. Elenchi di funzionari e dirigenti attuali dell'Impresa. 1.9. Libri di Chiusura in materia di emissioni di titoli precedenti. 1.10. Copie di tutti i documenti presentati pubblicamente, inclusi tutti i documenti presentati confidenzialmente. ACCORDI SU PRESTITI, INDEBITAMENTO E FINANZIARI 2.1. Si prega di fornire informazioni per la Società, e, se del caso, le copie, di: a) depositi bancari (incluso il credito corrente approssimativo o i saldi debitori) e scoperto su conto corrente bancario o altri fidi o accordi; b) capitale in prestito (compresi prestiti subordinati di capitale); c) operazioni di leasing finanziario o operativo e tutti i relativi accordi di finanziamento; d) accordi di credito o altri prestiti, compresi i leasing, la vendita di credito o accordi di riscatto a regime (in cui i pagamenti annuali superano [AMMONTARE]), le agevolazioni di credito a consenso, i prestiti o accordi di credito con i fornitori, le disposizioni finanziarie fuori bilancio, e qualsiasi altro accordo in cui l'Impresa abbia procurato o possa procurare indebitamento nella natura del prestito; e e) mutui, oneri, pegni e altre garanzie o accordi equivalenti. 2.2. Si prega di fornire dettagli di: a) garanzie, indennità, obbligazioni e lettere di rassicurazione (compresi gli eventuali impegni a fornire una di queste), concessi a terzi dalla Società o da ogni terzo per supportare gli obblighi dell'Impresa, incluse le lettere di credito ancora attive emesse a nome dell'Impresa; b) politiche di credito di garanzia per l'esportazione o altre assicurazioni sul credito, detenute direttamente o indirettamente dall'Impresa; e c) contratti di cambio estero, interesse, valuta o altri contratti di swap o strumenti derivati in cui l'Impresa è, direttamente o indirettamente, parte. 2.3. Si prega di fornire dettagli su: negoziazione e indebitamento e copie degli accordi (compresi, se del caso, i verbali del Consiglio) nei confronti di imprese collegate a o affiliate con l'Impresa, e prestito, indebitamento sul conto corrente e altro (compresi gli importi e tassi di interesse) verso o da un direttore, funzionario, dipendente o agente, o qualsiasi impresa collegata o affiliata. 2.4. Si prega di fornire un elenco dei debitori, comprese informazioni su eventuali crediti considerati inesigibili o dubbi. 2.5. Si prega di fornire i dettagli (compresa copia della corrispondenza) riguardanti le attuali, potenziali o presunte inadempienze o deroghe ai sensi di uno degli accordi o strumenti descritti in [SPECIFICARE]. 2.6. Si prega di fornire informazioni sugli impegni finanziari attuali, proposti o progettati e sugli investimenti in conto capitale dell'Impresa. OCCUPAZIONE, PENSIONI E PREVIDENZA SOCIALE 3.1. Si prega di fornire un elenco di tutte le persone il cui salario eccede [AMMONTARE] attualmente impiegati dall'Impresa, includendo: a) nome completo e data di nascita; b) data di inizio del lavoro (sia attuale che, se diversa, data per fini di compensazione legale); c) impresa datrice di lavoro e ubicazione; d) titolo di lavoro, funzione e ore lavorate; e) attuale stipendio annuo, la data dell'ultimo aumento, dettagli di ogni proposta di aumento o di revisione o di negoziati connessi, e dettagli sulla frequenza del riesame;",null,"Lista di richieste per la verifica due diligence","15",102,"doc","https://templates.business-in-a-box.com/imgs/1000px/lista-di-richieste-per-la-verifica-due-diligence-D7202.png","https://templates.business-in-a-box.com/imgs/250px/7202.png","https://templates.business-in-a-box.com/svgs/docviewerWebApp1.html?v6#7202.xml",{"title":6,"description":6},[16,18],{"label":17,"url":6},"Finanza e Contabilità",{"label":19,"url":6},"Aumenti di capitale","lista di richieste per la verifica due diligence","https://templates.business-in-a-box.com/imgs/400px/7202.png","https://templates.business-in-a-box.com/imgs/600px/7202.png",[24,16,18],{"label":25,"url":26},"Templates","/it/templates/",[28,30,33],{"label":29,"url":26},"Modelli",{"label":31,"url":32},"Modelli di finanza e contabilità","/it/templates/finance-accounting/",{"label":34,"url":35},"Modelli per la due diligence e gli audit","/it/templates/due-diligence-and-audits/",[37,41,45,49,53,57,61,65,69,74,78,82],{"label":38,"url":39,"thumb":40,"extension":10},"Collocamento privato lista di richiesta di due diligence","/it/template/collocamento-privato-lista-di-richiesta-di-due-diligence-D7197","https://templates.business-in-a-box.com/imgs/250px/7197.png",{"label":42,"url":43,"thumb":44,"extension":10},"Verifica del datore di lavoro per la richiesta di prestito","/it/template/verifica-del-datore-di-lavoro-per-la-richiesta-di-prestito-D7875","https://templates.business-in-a-box.com/imgs/250px/7875.png",{"label":46,"url":47,"thumb":48,"extension":10},"Lista di controllo elementi per la stesura di una cambiale","/it/template/lista-di-controllo-elementi-per-la-stesura-di-una-cambiale-D7270","https://templates.business-in-a-box.com/imgs/250px/7270.png",{"label":50,"url":51,"thumb":52,"extension":10},"Lettera di verifica referenze","/it/template/lettera-di-verifica-referenze-D7699","https://templates.business-in-a-box.com/imgs/250px/7699.png",{"label":54,"url":55,"thumb":56,"extension":10},"Lista per contratto di assunzione","/it/template/lista-per-contratto-di-assunzione-D7714","https://templates.business-in-a-box.com/imgs/250px/7714.png",{"label":58,"url":59,"thumb":60,"extension":10},"Lista di controllo valutazione per l'acquisto di un'attività","/it/template/lista-di-controllo-valutazione-per-l-acquisto-di-un-attivita-D7186","https://templates.business-in-a-box.com/imgs/250px/7186.png",{"label":62,"url":63,"thumb":64,"extension":10},"Lista di controllo per contratti di outsourcing","/it/template/lista-di-controllo-per-contratti-di-outsourcing-D7064","https://templates.business-in-a-box.com/imgs/250px/7064.png",{"label":66,"url":67,"thumb":68,"extension":10},"Lista di controllo termini per accordo di franchising","/it/template/lista-di-controllo-termini-per-accordo-di-franchising-D7340","https://templates.business-in-a-box.com/imgs/250px/7340.png",{"label":70,"url":71,"thumb":72,"extension":73},"Foglio di verifica del bilancio","/it/template/foglio-di-verifica-del-bilancio-D7320","https://templates.business-in-a-box.com/imgs/250px/7320.png","xls",{"label":75,"url":76,"thumb":77,"extension":10},"Accordo per la sottoscrizione di azioni","/it/template/accordo-per-la-sottoscrizione-di-azioni-D7171","https://templates.business-in-a-box.com/imgs/250px/7171.png",{"label":79,"url":80,"thumb":81,"extension":10},"Lista di controllo per clausole contrattuali complete","/it/template/lista-di-controllo-per-clausole-contrattuali-complete-D6878","https://templates.business-in-a-box.com/imgs/250px/6878.png",{"label":79,"url":83,"thumb":84,"extension":10},"/it/template/lista-di-controllo-per-clausole-contrattuali-complete-D6963","https://templates.business-in-a-box.com/imgs/250px/6963.png",false,{"seo":87,"reviewer":98,"legal_disclaimer":102,"quick_facts":103,"at_a_glance":105,"personas":109,"variants":128,"glossary":148,"clauses":179,"how_to_fill":220,"common_mistakes":251,"faqs":276,"industries":301,"comparisons":320,"diy_vs_lawyer":333,"jurisdictions":348,"educational_modules":355,"related_template_ids_curated":365,"schema":366,"classification":367},{"meta_title":88,"meta_description":89,"primary_keyword":20,"secondary_keywords":90},"Lista di richieste per la verifica due diligence (Word gratis)","Scarica gratis la checklist completa per la due diligence in acquisizioni aziendali. Modello Word italiano per valutare struttura, debiti, occupazione. Download gratuito in Word e PDF.",[91,92,93,94,95,96,97],"checklist due diligence acquisizione","verifica documentazione aziendale","due diligence modello italiano","acquisizione impresa documentazione","checklist acquisizione aziendale","diligence struttura societaria","verifica contratti e debiti",{"name":99,"credential":100,"reviewed_date":101},"Bruno Goulet","CEO, Business in a Box","2026-05-05",true,{"difficulty":104,"legal_review_recommended":102,"signature_required":85},"avanzato",{"what_it_is":106,"when_you_need_it":107,"whats_inside":108},"Una lista di richieste strutturata e comprensiva per condurre la verifica due diligence in fase di acquisizione aziendale. Il modello Word italiano, modificabile e esportabile in PDF, organizza le domande e le richieste documentali per settori specifici: struttura societaria, debiti e finanziamenti, occupazione e previdenza.\n","Quando intendi acquisire un'impresa o ricevere un investimento significativo e devi valutare in dettaglio la situazione legale, finanziaria e amministrativa del soggetto target. Essenziale per proteggere il tuo investimento e identificare rischi o passività nascoste.\n","Il documento contiene oltre 30 voci di verifica raggruppate in aree critiche: dati costitutivi e azionariato, indebitamento e accordi finanziari, contratti di prestito, garanzie, rapporti di occupazione e previdenza sociale. Ogni sezione è accompagnata da istruzioni su quali documenti richiedere e come incrociare le risposte.\n",[110,113,116,119,122,125],{"title":111,"use_case":112},"Imprenditore acquisitore","Valuta la solidità finanziaria e legale della società target prima di completare l'acquisizione.",{"title":114,"use_case":115},"Consulente legale aziendale","Prepara il piano di verifica per il cliente acquisitore, assicurando copertura completa dei rischi.",{"title":117,"use_case":118},"CFO o direttore finanziario","Analizza la posizione debitoria, i pegni e gli impegni finanziari del bersaglio.",{"title":120,"use_case":121},"Investitore istituzionale","Esegue la due diligence pre-investimento per verificare la governance e la conformità normativa.",{"title":123,"use_case":124},"Responsabile M&A","Coordina la raccolta documentale e il monitoraggio dei rischi legali e finanziari nel processo di fusione.",{"title":126,"use_case":127},"Segretario aziendale","Coordina con la società target la fornitura della documentazione e delle informazioni richieste.",[129,133,136,139,142,145],{"title":130,"when_to_use":131,"template_id":132},"Lista di richieste per acquisizione non quotata","Società privata, acquisizione diretta di azioni o attivo, senza quotazione.","D7202",{"title":134,"when_to_use":135,"template_id":6},"Questionario semplificato per PMI","Acquisizione di piccola-media impresa con struttura meno complessa.",{"title":137,"when_to_use":138,"template_id":6},"Due diligence con focus finanziario","Transazione dove il rischio finanziario è preponderante rispetto ad altri aspetti.",{"title":140,"when_to_use":141,"template_id":6},"Due diligence ambientale e regolamentare","Settori soggetti a vincoli normativi specifici (ambiente, salute, sicurezza).",{"title":143,"when_to_use":144,"template_id":6},"Lista di richieste per operazioni di investimento in minoranza","Investimento azionario di minoranza senza controllo operativo.",{"title":146,"when_to_use":147,"template_id":6},"Checklist per esame rapido preliminare","Valutazione iniziale prima di impegnare risorse nella due diligence completa.",[149,152,155,158,161,164,167,170,173,176],{"term":150,"definition":151},"Due diligence","Verifica approfondita della situazione legale, finanziaria, operativa e amministrativa di un'impresa, solitamente condotta prima di acquisizione o investimento significativo.",{"term":153,"definition":154},"Struttura societaria","Organizzazione giuridica e proprietaria dell'azienda, inclusi azionisti, filiali, controllate e rapporti tra entità correlate.",{"term":156,"definition":157},"Capitale azionario","Il valore nominale e il numero delle azioni emesse dalla società; comprende capitale autorizzato e capitale versato.",{"term":159,"definition":160},"Pegno","Diritto reale di garanzia su un bene mobile o immobile a favore del creditore in caso di inadempimento del debitore.",{"term":162,"definition":163},"Joint venture","Accordo tra due o più parti per realizzare un progetto comune mantenendo l'indipendenza giuridica delle parti.",{"term":165,"definition":166},"Leasing finanziario","Contratto con cui il locatore concede al locatario l'uso di un bene con obbligo di acquisto al termine della durata.",{"term":168,"definition":169},"Lettera di credito","Impegno bancario a pagare una somma a beneficio di un terzo, subordinato al rispetto di determinate condizioni documentali.",{"term":171,"definition":172},"Inadempienze contrattuali","Violazione degli obblighi previsti da un accordo, che può esporre la parte inadempiente a penali, risoluzione o azioni legali.",{"term":174,"definition":175},"Controllata","Società la cui gestione è sottoposta al controllo di un'altra società (controllante) tramite possesso di quote di maggioranza.",{"term":177,"definition":178},"Swap","Contratto derivato con cui due parti si scambiano flussi di cassa basati su tassi di interesse, valute o altri parametri.",[180,185,190,195,200,205,210,215],{"name":181,"plain_english":182,"sample_language":183,"common_mistake":184},"Struttura societaria e azionariato","Richiesta della descrizione completa dell'organizzazione aziendale, dati di costituzione, elenco degli azionisti, storici di variazioni del capitale azionario negli ultimi anni.","Fornire organigramma aggiornato della [IMPRESA] e di tutte le sue controllate, inclusi paese di costituzione, numero di registrazione, e copia del Certificato di Costituzione e di ogni modifica negli ultimi [NUMERO] anni.","Non richiedere gli stessi documenti per tutte le controllate e filiali, creando lacune nella comprensione della struttura di gruppo.",{"name":186,"plain_english":187,"sample_language":188,"common_mistake":189},"Emissione e variazione di azioni","Verifica delle operazioni su capitale azionario come emissioni, consolidamenti, frazionamenti, riacquisti e conversioni, con date e valutazioni relative.","Fornire dettagli di ogni creazione ed emissione di azioni negli ultimi [NUMERO] anni, compresi le date, i beneficiari, le valutazioni di sottoscrizione e le risoluzioni dei soci o amministratori che le hanno autorizzate.","Ignorare le operazioni di capitale azionario da più di tre anni, perdendo evidenza di diluizioni storiche o accordi pattizi ancora rilevanti.",{"name":191,"plain_english":192,"sample_language":193,"common_mistake":194},"Accordi tra azionisti e opzioni su azioni","Raccolta di tutti gli accordi parasociali, diritti di call e put, opzioni di acquisto per dipendenti o terzi, e depositi a garanzia su azioni.","Fornire copie di ogni accordo tra azionisti, accordo di compartecipazione, e di ogni opzione, warrant o diritto di conversione relativi alle azioni dell'[IMPRESA], con i relativi termini e condizioni.","Trascurare accordi informali o promesse verbali di opzioni ai dipendenti, che possono comportare passività latenti o contenziosi.",{"name":196,"plain_english":197,"sample_language":198,"common_mistake":199},"Debiti bancari e finanziamenti","Elenco completo di prestiti, linee di credito, scoperti bancari, leasing finanziari e altri strumenti di indebitamento, con saldi e tassi di interesse.","Fornire informazioni sui depositi bancari con saldi attuali, su ogni prestito e finanziamento in essere con relativi importi, tassi di interesse, scadenze, e copie dei relativi contratti e documenti di apertura di credito.","Non includere i leasing operativi e i finanziamenti fuori bilancio, che possono costituire una passività economica significativa non evidente a prima vista.",{"name":201,"plain_english":202,"sample_language":203,"common_mistake":204},"Garanzie e pegni","Dettaglio di mutui, pegni, ipoteche, garanzie personali o reali concesse dall'impresa o da terzi a suo favore, e lettere di credito attive.","Fornire un elenco di tutti i pegni, ipoteche, e altre garanzie reali su beni dell'[IMPRESA], incluse le lettere di credito ancora aperte emesse a nome dell'[IMPRESA] presso banche terze.","Non verificare le garanzie costituite a favore di creditori subordinati, che potrebbero limitare drasticamente il valore patrimoniale netto al momento della transazione.",{"name":206,"plain_english":207,"sample_language":208,"common_mistake":209},"Indebitamento tra società correlate","Verifica di prestiti, anticipazioni di cassa e finanziamenti tra l'impresa e le società collegate, amministratori, dipendenti, con tassi e termini applicati.","Fornire dettagli di ogni negoziazione, indebitamento e prestito verso società correlate, amministratori o dipendenti dell'[IMPRESA], inclusi importi, tassi di interesse, e copiе degli accordi.","Sottovalutare i prestiti informali tra amministratori e società, che potrebbero presentare termini non commerciali o essere controversi sotto il profilo fiscale.",{"name":211,"plain_english":212,"sample_language":213,"common_mistake":214},"Crediti e insolvibilità","Elenco dei crediti verso clienti, con segnalazione di crediti dubbi, inesigibili o in lite, e politiche di accantonamento relative.","Fornire elenco aggiornato dei debitori dell'[IMPRESA], con indicazione di eventuali crediti considerati inesigibili, dubbi o in fase di recupero legale, e copie delle corresponsioni correlate.","Non richiedere informazioni sulle procedure di recovery in corso, che potrebbero incidere sulla effettiva riscossione entro il ciclo gestionale successivo.",{"name":216,"plain_english":217,"sample_language":218,"common_mistake":219},"Dipendenti e retribuzioni","Elenco dei dipendenti con salario superiore a una certa soglia, data di inizio, mansione, stipendio corrente, storia degli aumenti, e accordi di incentivazione.","Fornire elenco di tutti i dipendenti il cui salario annuale supera [AMMONTARE], includendo nome, data di inizio del rapporto, titolo, ubicazione, stipendio attuale, e dettagli di bonus, stock option o altri incentivi previsti.","Non includere i consulenti e i freelancer retribuiti regolarmente, che possono costituire obblighi occupazionali o previdenziali rilevanti post-acquisizione.",[221,226,231,236,241,246],{"step":222,"title":223,"description":224,"tip":225},1,"Personalizza i campi di riferimento","Sostituisci i placeholder [IMPRESA], [NUMERO] (periodi in anni), e [AMMONTARE] (soglie di reddito) con i dati specifici della transazione. Questo rende il documento rilevante per il contesto acquisitivo esatto.","Coordina con il tuo consulente legale i periodi di lookback e le soglie di materialità appropriate al settore e alla dimensione della società target.",{"step":227,"title":228,"description":229,"tip":230},2,"Valuta l'applicabilità di ogni voce","Anche se il modello è comprehensivo, non tutte le voci si applicano a ogni impresa. Considera la natura dell'attività, la struttura aziendale e i rischi specifici, ed elimina le sezioni irrilevanti.","Mantieni un commento a margine per ogni voce esclusa, così da documentare che la scelta è stata consapevole e non casuale.",{"step":232,"title":233,"description":234,"tip":235},3,"Organizza una riunione iniziale di kick-off","Incontra il management e i consulenti della società target per presentare la lista, spiegare l'ambito della due diligence, e concordare un calendario per la fornitura dei documenti.","Fornisci alla controparte una copia della lista di richieste almeno 2–3 settimane prima della riunione, così che possa preparare risposte strutturate.",{"step":237,"title":238,"description":239,"tip":240},4,"Raccogli e organizza la documentazione","Man mano che ricevi i documenti, catalogali secondo la sezione della lista (struttura, debiti, occupazione, ecc.). Crea una cartella condivisa o un sistema di tracciamento per verificare lo stato di completamento di ogni voce.","Usa un foglio di controllo per segnare le voci pervenute, quelle ancora attese e quelle non applicabili; questo facilita il follow-up e il coordinamento interno.",{"step":242,"title":243,"description":244,"tip":245},5,"Verifica la coerenza e la completezza","Incrocia le risposte narrative con la documentazione fornita. Segnala incongruenze, discrepanze nei dati finanziari, o documenti mancanti, e richiedi chiarimenti o integrazioni.","Coinvolgi i tuoi esperti finanziari e fiscali in questa fase, poiché il raffronto tra dati potrebbe rivelare anomalie non evidenti a prima lettura.",{"step":247,"title":248,"description":249,"tip":250},6,"Riporta i risultati e i rischi identificati","Una volta completata la raccolta documentale, sintetizza i risultati della verifica in un rapporto, evidenziando i rischi principali, le passività non anticipate, e i punti di attenzione per la negoziazione finale della transazione.","Organizza il rapporto per aree di rischio (finanziari, legali, occupazionali, ecc.) così che la dirigenza possa prendere decisioni informate su prezzi di aggiustamento o clausole di garanzia.",[252,256,260,264,268,272],{"mistake":253,"why_it_matters":254,"fix":255},"Inviare la lista completa senza personalizzazione","Confonde il management della società target e riduce la qualità delle risposte, poiché non sanno su quali punti concentrarsi.","Personalizza i periodi di lookback e le soglie di materialità; indica quali voci sono critiche e quali sono secondarie; offri chiarezza su cosa stai cercando.",{"mistake":257,"why_it_matters":258,"fix":259},"Non seguire il ragionamento dietro ogni richiesta","I tuoi consulenti potrebbero saltare passaggi di analisi importanti se non comprendono il contesto della verifica.","Prima di inviare la lista, riunisci il team interno e spiega gli obiettivi di ogni sezione; identifica insieme i rischi specifici del target che motiva ciascuna richiesta.",{"mistake":261,"why_it_matters":262,"fix":263},"Ignorare documenti informali o verbali","Accordi non scritti, promesse di opzioni ai dipendenti, prestiti informali tra amministratori e società, possono emergere solo chiedendo direttamente e corroborando con testimonianze indirette.","Oltre ai documenti ufficiali, richiedi comunicazioni interne (email, chat, verbali di riunioni) e conduci interviste con amministratori e responsabili finanziari.",{"mistake":265,"why_it_matters":266,"fix":267},"Non aggiornare la lista in corso d'opera","Se emergono nuovi rischi o aree critiche durante la verifica, non aggiungerli alle richieste significa perdere informazioni rilevanti per il decision-making finale.","Mantieni la lista come documento vivo; aggiungi note e nuove domande man mano che surfaccia informazione utile, e comunica gli aggiornamenti alla controparte tempestivamente.",{"mistake":269,"why_it_matters":270,"fix":271},"Non coinvolgere esperti settoriali","Alcune industrie hanno requisiti normativi, rischi ambientali o patologie contrattuali specifiche che una lista generica non copre adeguatamente.","Se il target opera in settori regolati (energia, finanza, ambiente), includi nella verifica esperti specializzati che possono integrare la checklist con domande pertinenti.",{"mistake":273,"why_it_matters":274,"fix":275},"Concentrarsi solo sulla documentazione, ignorando le persone","I documenti raccontano solo una parte della storia; conversazioni dirette con direttori, responsabili di funzione e dipendenti svelano dinamiche, rischi culturali e questioni nascoste.","Pianifica interviste strutturate con i principali leader della società target; utilizza la lista di richieste come base per il dialogo, non come fine.",[277,280,283,286,289,292,295,298],{"question":278,"answer":279},"Quanto tempo occorre per completare la due diligence utilizzando questa lista?","Il tempo dipende dalla complessità dell'impresa target, dalla dimensione e dal numero di filiali. Per una PMI semplice, la raccolta documentale e le interviste potrebbero richiedere 4–8 settimane; per una azienda più grande o multi-jurisdizionale, 12–16 settimane o più. È cruciale impostare un calendario realistico con la controparte all'inizio, così da evitare ritardi e frustrazioni. Si consiglia di iniziare con le sezioni critiche (struttura, debiti, occupazione) e poi procedere alle aree secondarie, così da accelerare le decisioni iniziali.\n",{"question":281,"answer":282},"Che cosa devo fare se la società target non fornisce documentazione per una voce della lista?","In primo luogo, chiedi chiarimento sul motivo: potrebbe essere che il documento non esista (ad es., se l'impresa non ha contratti di leasing), oppure che sia conservato presso un consulente esterno e richieda tempo per ottenerlo. Se il documento è materiale e rilevante, la sua assenza è di per sé un dato di rischio che deve essere documentato nel rapporto di due diligence e affrontato nella fase di negoziazione (ad es., attraverso garanzie o aggiustamenti di prezzo). Includi sempre una dichiarazione attestante il completamento della lista e le eventuali eccezioni, firmata dal management della società target; questo crea una traccia di diligenza e responsabilità.\n",{"question":284,"answer":285},"Devo condividere la lista di richieste con la società target prima di inviargliela ufficialmente?","Sì, è buona pratica condividere una versione preliminare almeno una settimana prima dell'invio ufficiale. Questo consente al management di comprendere lo scope della verifica, prepararsi meglio, e segnalarvi eventuali questioni logistiche (ad es., documenti conservati da terzi, esigenze di accesso ai sistemi informatici). Una comunicazione anticipata riduce i malintesi e accelera il processo di raccolta.\n",{"question":287,"answer":288},"Che cosa succede se scopro discrepanze significative durante la verifica?","Le discrepanze devono essere documentate e segnalate immediatamente al team di negoziazione e ai tuoi consulenti legali. A seconda della gravità, potrebbero richiedere chiarimenti dalla controparte, indagini approfondite, o aggiustamenti ai termini della transazione (ad es., sconti di prezzo, garanzie post-closing, indennizzi). Non sottovalutare discrepanze apparentemente minori; spesso indicano problemi culturali, debolezze nei controlli interni, o rischi normativi più ampi.\n",{"question":290,"answer":291},"Posso utilizzare questa lista per acquisizioni in altri paesi?","La lista è strutturata secondo il diritto societario italiano e può essere utilizzata per acquisizioni in Italia, Svizzera (Ticino) e San Marino. Se stai acquisendo aziende in altre giurisdizioni, dovrai integrarla o modificarla per riflettere i requisiti normativi locali (ad es., diritti dei lavoratori, normative ambientali, restrizioni sulla proprietà straniera). Consulta sempre un avvocato locale per personalizzare la lista in base alla giurisdizione target.\n",{"question":293,"answer":294},"Qual è il costo di una verifica due diligence utilizzando questo modello?","Il costo dipende dal livello di complessità, dall'ampiezza della verifica e dal ricorso a consulenti esterni (studi legali, società di revisione, esperti settoriali). Una due diligence interno-solo (usando questa lista come guida) riduce i costi, ma limita la profondità. Una verifica condotta da professionisti qualificati può costare dai 15.000 € (PMI semplice) ai 100.000 € o più (grande azienda multi-jurisdizionale). Il costo vale l'investimento se protegge da rischi significativi o da problemi nascosti che potrebbero emergere post-closing.\n",{"question":296,"answer":297},"Che cosa devo controllare dopo aver ricevuto i bilanci certificati?","Esamina attentamente i bilanci degli ultimi [NUMERO] anni per verificare coerenza nei ricavi, costi, margini e composizione dello stato patrimoniale. Confronta le cifre con i dati operativi (numero di dipendenti, volume di vendite, ore lavorate) per individuare anomalie. Valuta se le pratiche contabili sono coerenti di anno in anno, e se ci sono rettifiche significative o adeguamenti post-closing suggeriti da revisori. Coinvolgi un commercialista o un revisore esterno per analizzare i bilanci in profondità e segnalare eventuali bandiere rosse (deterioramento della posizione finanziaria, aumento improvviso di debiti, svalutazioni di assets).\n",{"question":299,"answer":300},"Come devo gestire le informazioni sensibili e riservate durante la verifica?","Accorda con la società target un accordo di riservatezza (NDA) che definisca come le informazioni possono essere utilizzate, condivise internamente e archiviate. Limita l'accesso ai documenti ai soli membri del team di verifica che ne abbiano necessità. Usa cartelle protette con password e tracciamento dell'accesso. Dopo il closing, definisci una politica di retention e distruzione dei documenti riservati per evitare violazioni di privacy o proprietà intellettuale.\n",[302,305,308,311,314,317],{"industry":303,"specifics":304},"Produzione e manifattura","La lista copre l'analisi della struttura proprietaria, dei debiti operativi e della forza lavoro; aggiungi verifiche su asset materiali, licenze di esercizio, conformità ambientale e contratti di fornitura critici.",{"industry":306,"specifics":307},"Servizi professionali e consulenza","Verifica il portafoglio clienti, i contratti di servizio a lungo termine, la struttura dei team e i rischi legati alla dipendenza da poche risorse chiave; includi l'analisi della proprietà intellettuale.",{"industry":309,"specifics":310},"Retail e commercio","Esamina i contratti di locazione, le concessioni e le licenze commerciali, i debiti verso fornitori, e la struttura della base clienti; valuta la rinegoziazione di termini dopo l'acquisizione.",{"industry":312,"specifics":313},"Tecnologia e software","Approfondisci la proprietà intellettuale, i contratti di software e di servizi cloud, le licenze di open source, i debiti verso sviluppatori o partner, e i rischi di litigiosità su brevetti.",{"industry":315,"specifics":316},"Finanza e servizi bancari","La verifica è particolarmente rigorosa; aggiungi controlli sulla conformità normativa (AML, KYC), la qualità degli asset in portafoglio, i rapporti con autorità di vigilanza, e la composizione dei fondi propri.",{"industry":318,"specifics":319},"Sanità e farmaceutica","Includi verifiche su licenze mediche, conformità normativa (AIFA, CE), brevetti farmaceutici, contratti con enti sanitari pubblici, responsabilità civile e assicurazioni, e contratti di ricerca o sperimentazione.",[321,324,327,330],{"vs":322,"summary":323},"Memorandum di intesa (MOU)","Il MOU è un documento non vincolante che esprime l'intenzione generale delle parti di procedere verso una transazione; la lista di richieste è uno strumento operativo specifico per la raccolta documentale nel corso della due diligence vera e propria. Typically, il MOU è sottoscritto prima della due diligence, mentre la lista di richieste viene distribuita come parte integrante del processo di verifica. Il MOU è breve e strategico; la lista è dettagliata e procedurale.\n",{"vs":325,"summary":326},"Audit interno ad hoc","Un audit interno esamina i processi e i controlli di un'impresa già acquisita o sotto gestione comune; la lista di richieste è pensata per la fase pre-acquisizione e per valutare rischi e conformità legale-finanziaria di un soggetto esterno. L'audit interno è condotto su base continua; la lista di richieste è uno strumento una tantum o episodico. La lista è più orientata ai rischi legali e contrattuali; l'audit interno copre processi e efficienza operativa.\n",{"vs":328,"summary":329},"Condotta di dovuta diligenza verbale (management interviews)","Le interviste con il management sono dialoghi esplorativi che integrano la lista di richieste; non la sostituiscono. La lista fornisce una trama strutturata e comprehensiva da verificare mediante domande verbali e raccolta documentale. Le interviste fanno emergere contesto, percezione di rischio e dinamiche organizzative; la lista assicura che nessun'area critica sia trascurata. Usa entrambi i metodi insieme per una verifica efficace.\n",{"vs":331,"summary":332},"Sondaggio di conformità normativa (compliance survey)","Un sondaggio di conformità si concentra su aspetti normativi specifici (ambiente, privacy, salute e sicurezza, etc.); la lista di richieste è più ampia e copre aspetti legali, finanziari e organizzativi. Il sondaggio è spesso condotto da esperti specializzati per singolo ambito; la lista è uno strumento generale di raccolta dati. Puoi integrare la lista di richieste con sondaggi di compliance mirati ai rischi settoriali identificati.\n",{"heading":334,"middleRowLabel":335,"use_template":336,"template_plus_review":340,"custom_drafted":344},"Modello o avvocato — cosa fa al caso tuo?","Modello + revisione legale",{"best_for":337,"cost":338,"time":339},"PMI con acquisizione semplice e struttura chiara; team interno con competenze legal-contabili; transazioni di valore medio-basso (\u003C 500 k €).","Costo del modello: €0–50 (una tantum); ore interne stimate: 80–120 ore.","Preparazione della lista: 1–2 settimane; raccolta documenti: 4–6 settimane; analisi interna: 2–3 settimane. Totale: 7–11 settimane.",{"best_for":341,"cost":342,"time":343},"Acquisizioni di medio-grande valore; strutture societarie complesse; settori regolati; quando il rischio legale è elevato e serve validazione esterna.","Modello: €50; revisione legale di specialista: €5.000–15.000; ore interne: 60–80 ore.","Uso del modello: 1–2 settimane; raccolta documenti parallela: 4–8 settimane; revisione legale e rapporto: 2–4 settimane. Totale: 7–14 settimane.",{"best_for":345,"cost":346,"time":347},"Transazioni di grande valore; aziende complesse con filiali in più paesi; settori ad alto rischio (finanza, sanità, energia); quando è necessaria una visione olistica e personalizzata.","Consulenza legale end-to-end: €15.000–50.000+; coinvolgimento di esperti settoriali: €10.000–30.000; progetto completo: €25.000–100.000+.","Strategie e pianificazione: 2–3 settimane; raccolta documenti gestita dallo studio legale: 6–12 settimane; analisi, rapporto e negotiation support: 4–8 settimane. Totale: 12–23 settimane.",[349,352],{"code":350,"note":351},"it","La lista è redatta secondo il diritto societario italiano (Codice Civile, Legge Fallimentare, Codice della Privacy, normative su rapporti di lavoro). Copre la struttura delle S.p.A. e S.r.l., finanziamenti bancari secondo il sistema italiano, e obblighi previdenziali INPS. È applicabile a acquisizioni di imprese italiane.",{"code":353,"note":354},"ch","Per acquisizioni in Svizzera, specialmente Ticino, adatta la lista ai requisiti del Codice Civile Svizzero, della Legge Federale sulla Fusione, e della normativa ticinese su occupazione e previdenza (CPP, APG). Consulta un avvocato ticinese per integrare clausole specifiche al diritto svizzero.",[356,359,362],{"title":357,"summary":358},"Fondamenti della due diligence in acquisizioni","Panoramica sui tipi di due diligence (legale, finanziaria, commerciale, ambientale), gli attori principali (buyer, seller, consulenti), e il calendario tipico di una transazione M&A. Utile per team che affrontano acquisizioni per la prima volta.",{"title":360,"summary":361},"Come leggere bilanci e banche dati finanziarie","Guida pratica all'interpretazione di stato patrimoniale, conto economico, rendiconto finanziario e note di bilancio. Include analisi di ratios (redditività, liquidità, leva finanziaria) e identificazione di bandiere rosse comuni.",{"title":363,"summary":364},"Rischi legali e contrattuali nelle acquisizioni","Analisi dei rischi più frequenti scoperti durante due diligence: contratti con clienti chiave, passività nascoste, dispute legali in corso, conformità normativa, proprietà intellettuale, e come mitigarli attraverso garanzie e indennizzi post-closing.",[],{"emit_software_application":102,"emit_breadcrumb_list":102,"emit_faq_page":102,"emit_how_to":102,"emit_defined_term":102},{"primary_folder":368,"secondary_folder":369,"document_type":370,"industry":371,"business_stage":372,"tags":373,"confidence":378},"finance-accounting","due-diligence-and-audits","checklist","general","exit",[374,370,375,376,377],"m-and-a","legal","due-diligence","acquisition",0.92,"\u003Ch2>Che cos'è un modello "Lista di richieste per la verifica due diligence"?\u003C/h2>\n\u003Cp>Una lista di richieste per la verifica due diligence è lo strumento operativo fondamentale per condurre un esame approfondito della situazione legale, finanziaria, amministrativa e organizzativa di un'impresa in fase di acquisizione o di investimento significativo. Si tratta di una checklist strutturata e comprensiva, in formato Word italiano modificabile e esportabile in PDF, che organizza oltre 30 richieste di informazioni e documenti in aree critiche: struttura societaria e azionariato, indebitamento e finanziamenti, accordi contrattuali, occupazione e previdenza sociale. Ogni sezione è accompagnata da istruzioni esplicite su quali documenti richiedere, come corroborare le risposte narrative con prove documentali, e quali rischi monitorare. Scarica gratuitamente il modello e personalizzalo secondo il profilo di rischio specifico della tua transazione.\u003C/p>\n\u003Ch2>Perché hai bisogno di questo documento\u003C/h2>\n\u003Cp>Acquisire un'impresa senza una due diligence rigorosa espone il buyer a rischi legali, finanziari e operativi significativi: passività nascoste (debiti, cause legali, obblighi previdenziali), conformità normativa insufficiente, contratti critici con clienti o fornitori in termini sfavorevoli, o debolezze strutturali nei processi e nei controlli interni. Una lista di richieste ben costruita ti permette di identificare questi rischi in anticipo, di documentarli in modo sistematico, e di usarli come base per negoziare aggiustamenti di prezzo, garanzie post-closing, o condizioni di closing. Senza una verifica strutturata, il tuo investimento corre il rischio di perdere valore rapidamente o di esporre la tua società a controversie legali inattese. Questo modello ti fornisce il framework completo per condurre una due diligence professionale, riducendo l'incertezza e proteggendo il valore della transazione.\u003C/p>\n",1781186217965]